泰康悅享120天持有期債券型證券投資基金（泰康悅享120天持有期債券C類份額）基金產(chǎn)品資料概要
泰康悅享120天持有期債券型證券投資基金
（泰康悅享120天持有期債券C類份額）基金產(chǎn)品資料概要
編制日期：2025年8月26日
送出日期：2025年8月27日
本概要提供本基金的重要信息，是招募說明書的一部分。
作出投資決定前，請閱讀完整的招募說明書等銷售文件。
一、產(chǎn)品概況
基金簡稱 泰康悅享120天持有期債券 基金代碼 025296
下屬基金簡稱 泰康悅享120天持有期債券C 下屬基金交易代碼 025297
基金管理人 泰康基金管理有限公司 基金托管人 招商銀行股份有限公司
基金合同生效日 - 上市交易所及上市日期 -
基金類型 債券型 交易幣種 人民幣
運作方式 其他開放式 開放頻率 每個開放日開放，每份基金份額設置120天鎖定持有期，鎖定持有期到期日及之后（含當日）才可贖回
基金經(jīng)理 黃鐘 開始擔任本基金基金經(jīng)理的日期 -
證券從業(yè)日期 2011年7月1日
其他 《基金合同》生效后，連續(xù)20個工作日出現(xiàn)基金份額持有人數(shù)量不滿200人或者基金資產(chǎn)凈值低于5000萬元情形的，基金管理人應當在定期報告中予以披露；連續(xù)60個工作日出現(xiàn)前述情形的，基金管理人應當在10個工作日內(nèi)向中國證監(jiān)會報告并提出解決方案，解決方案包括持續(xù)運作、轉(zhuǎn)換運作方式、與其他基金合并或者終止基金合同等，并在6個月內(nèi)召集基金份額持有人大會。
二、基金投資與凈值表現(xiàn)
(一)投資目標與投資策略
（請投資者閱讀《招募說明書》“基金的投資”章節(jié)了解詳細情況）
投資目標 在謹慎投資并嚴格控制風險的前提下，主要投資債券類資產(chǎn)，力爭獲取長期、穩(wěn)定的投資收益。
投資范圍 本基金的投資范圍為具有良好流動性的金融工具，包括國內(nèi)依法公開發(fā)行上市交易的債券資產(chǎn)（包括國債、央行票據(jù)、地方政府債、金融債、企業(yè)債、公司債、公開發(fā)行的次級債、可分離交易可轉(zhuǎn)債的純債部分、中期票據(jù)、證券公司短期公司債券、短期融資券、超短期融資券、政府支持債券、政府支持機構(gòu)債券）、資產(chǎn)支持證券、債券回購、銀行存款、貨幣市場工具、同業(yè)存單、國債期貨、信用衍生品以及法律法規(guī)或中國證監(jiān)會允許基金投資的其他金融工具。 本基金不投資于股票等權(quán)益類資產(chǎn)，也不投資于可轉(zhuǎn)換債券（可分離交易可轉(zhuǎn)債的純債
部分除外）、可交換債券。 本基金投資于債券資產(chǎn)比例不低于基金資產(chǎn)的80%；本基金每個交易日日終在扣除國債期貨合約需繳納的交易保證金后，應當保持現(xiàn)金或者到期日在一年以內(nèi)的政府債券不低于基金資產(chǎn)凈值的5%，其中，現(xiàn)金不包括結(jié)算備付金、存出保證金、應收申購款等。
主要投資策略 （一） 債券投資策略 1、久期管理策略:本基金根據(jù)中長期的宏觀經(jīng)濟走勢和經(jīng)濟周期波動趨勢，判斷債券市場的未來走勢，并形成對未來市場利率變動方向的預期，動態(tài)調(diào)整組合的久期。 2、期限結(jié)構(gòu)配置策略:在確定組合久期的基礎上，形成對債券收益率曲線形態(tài)及其發(fā)展趨勢的判斷，從而在子彈型、杠鈴型或階梯型配置策略中進行選擇并動態(tài)調(diào)整。 3、騎乘策略:通過分析收益率曲線各期限段的利差情況，當債券收益率曲線比較陡峭時，買入期限位于收益率曲線陡峭處右側(cè)的債券。 4、息差策略:根據(jù)市場利率水平，收益率曲線的形態(tài)以及對利率期限結(jié)構(gòu)的預期，通過采用長期債券和短期回購相結(jié)合，獲取債券票息收益和回購利率成本之間的利差。 5、信用策略:本基金將利用內(nèi)部信用評級體系對債券發(fā)行人及其發(fā)行的債券進行信用評估，分析違約風險以及合理信用利差水平，識別投資價值。 6、個券精選策略:根據(jù)發(fā)行人公司所在行業(yè)發(fā)展以及公司治理、財務狀況等信息對債券發(fā)行人主體進行評級，在此基礎上，進一步結(jié)合債券發(fā)行具體條款（主要是債券擔保狀況）對債券進行評級。 7、其他投資策略：包括資產(chǎn)支持證券投資策略、證券公司短期公司債券投資策略。 （二）其他金融工具的投資策略 在風險可控的前提下，本基金將本著謹慎原則適度參與國債期貨和信用衍生品的交易。
業(yè)績比較基準 中債新綜合全價（總值）指數(shù)收益率
風險收益特征 本基金為債券型基金，其長期平均風險和預期收益率低于股票型及混合型基金，高于貨幣市場基金。
三、投資本基金涉及的費用
(一)基金銷售相關(guān)費用
本基金C份額不收取認/申購費。本基金C份額不收取贖回費用。對于每份基金份額，基金份額的120天鎖
定持有期到期日起（含當日），基金份額持有人可對該基金份額提出贖回申請。
(二)基金運作相關(guān)費用
以下費用將從基金資產(chǎn)中扣除：
費用類別 收費方式/年費率 收取方
管理費 0.20% 基金管理人和銷售機構(gòu)
托管費 0.05% 基金托管人
銷售服務費 0.20% 銷售機構(gòu)
其他費用 具體參見《招募說明書》“基金費用與稅收”章節(jié)
注:（1）本基金交易證券等產(chǎn)生的費用和稅負，按實際發(fā)生額從基金資產(chǎn)扣除。
（2）本基金運作相關(guān)費用年金額為基金整體承擔費用，非單個份額類別費用，且年金額為預估值，最終實
際金額以基金定期報告披露為準。
四、風險揭示與重要提示
(一)風險揭示
本基金不提供任何保證。投資者可能損失投資本金。
投資有風險，投資者購買基金時應認真閱讀本基金的《招募說明書》等銷售文件。
本基金的主要投資風險包括市場風險、信用風險、流動性風險等。市場風險即證券市場價格因受各種
因素的影響而引起的波動，將使本基金資產(chǎn)面臨潛在的風險，本基金的市場風險來源于基金債券資產(chǎn)市場
價格的波動。信用風險即債券發(fā)行人出現(xiàn)違約、拒絕支付到期本息，或由于債券發(fā)行人信用質(zhì)量降低導致
債券價格下降的風險，信用風險也包括證券交易對手因違約而產(chǎn)生的證券交割風險。流動性風險即基金管
理人未能以合理價格及時變現(xiàn)基金資產(chǎn)以支付投資者贖回款項的流動性風險（包括但不限于特定投資標的
流動性較差風險、巨額贖回風險、啟用擺動定價或側(cè)袋機制等流動性風險管理工具帶來的風險等）。
本基金還面臨特有的投資風險，包括投資證券公司短期公司債券、資產(chǎn)支持證券、國債期貨、信用衍
生品等帶來的風險?；鸷贤Ш?，本基金對于每份基金份額設置120天鎖定持有期，在鎖定持有期到
期日之前（不含當日），基金管理人不辦理投資者相應基金份額的贖回及轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)出業(yè)務。本基金開始開放
贖回且每份基金份額鎖定持有期到期日及之后（含鎖定持有期到期日當日）投資者可就該基金份額提出贖
回或轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)出申請。因此基金份額持有人面臨在鎖定持有期內(nèi)不能贖回基金份額的風險。
此外，本基金可能還面臨管理風險、合規(guī)性風險、操作風險、本基金法律文件風險收益特征表述與銷
售機構(gòu)基金風險評價可能不一致的風險以及其他風險等。
(二)重要提示
中國證監(jiān)會對本基金募集的注冊，并不表明其對本基金的價值和收益作出實質(zhì)性判斷或保證，也不表
明投資于本基金沒有風險。
基金管理人依照恪盡職守、誠實信用、謹慎勤勉的原則管理和運用基金財產(chǎn)，但不保證基金一定盈利，
也不保證最低收益。
基金投資者自依基金合同取得基金份額，即成為基金份額持有人和基金合同的當事人。
基金產(chǎn)品資料概要信息發(fā)生重大變更的，基金管理人將在三個工作日內(nèi)更新，其他信息發(fā)生變更的，
基金管理人每年更新一次。因此，本文件內(nèi)容相比基金的實際情況可能存在一定的滯后，如需及時、準確
獲取基金的相關(guān)信息，敬請同時關(guān)注基金管理人發(fā)布的相關(guān)臨時公告等。
五、其他資料查詢方式
以下資料詳見基金管理人網(wǎng)站www.tkfunds.com.cn，基金管理人的全國統(tǒng)一客戶服務電話為
4001895522。
基金合同、托管協(xié)議、招募說明書
定期報告，包括基金季度報告、中期報告和年度報告
基金份額凈值
基金銷售機構(gòu)及聯(lián)系方式
其他重要資料
六、其他情況說明
爭議解決方式：各方當事人同意，因《基金合同》而產(chǎn)生的或與《基金合同》有關(guān)的一切爭議，如經(jīng)
友好協(xié)商未能解決的，任何一方當事人應將爭議提交深圳國際仲裁院，根據(jù)該院屆時有效的仲裁規(guī)則進行
仲裁，仲裁的地點為深圳市，仲裁裁決是終局的，并對各方當事人均有約束力。除非仲裁裁決另有決定，
仲裁費用、律師費用由敗訴方承擔。
投資者應認真閱讀基金合同等法律文件，及時關(guān)注銷售機構(gòu)出具的適當性意見，各銷售機構(gòu)關(guān)于適當
性的意見不必然一致，銷售機構(gòu)的適當性匹配意見并不表明對基金的風險和收益做出實質(zhì)性判斷或者保證。
基金合同中關(guān)于基金風險收益特征與基金風險等級因考慮因素不同而存在差異。投資者應了解基金的風險
收益情況，結(jié)合自身投資目的、期限、投資經(jīng)驗及風險承受能力謹慎決策并自行承擔風險。
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