天弘上證50交易型開放式指數(shù)證券投資基金聯(lián)接基金(A類份額)基金產(chǎn)品資料概要（更新）
天弘上證50交易型開放式指數(shù)證券投資基金聯(lián)接基金(A類份額)基金
產(chǎn)品資料概要（更新）
編制日期：2025年06月26日
送出日期：2025年06月27日
本概要提供本基金的重要信息，是招募說明書的一部分。
作出投資決定前，請閱讀完整的招募說明書等銷售文件。
一、產(chǎn)品概況
基金簡稱 天弘上證50ETF聯(lián)接 基金代碼 001548
基金簡稱A 天弘上證50ETF聯(lián)接A 基金代碼A 001548
基金管理人 天弘基金管理有限公司 基金托管人 廣發(fā)證券股份有限公司
基金合同生效日 2015年07月16日
基金類型 股票型 交易幣種 人民幣
運(yùn)作方式 普通開放式 開放頻率 每個(gè)開放日
基金經(jīng)理 陳瑤 開始擔(dān)任本基金基金經(jīng)理的日期 2024年09月09日
證券從業(yè)日期 2011年07月01日
其他 1、天弘上證50交易型開放式指數(shù)證券投資基金聯(lián)接基金由天弘上證50指數(shù)型發(fā)起式證券投資基金轉(zhuǎn)型而來。 2、《基金合同》生效后，連續(xù)二十個(gè)工作日出現(xiàn)基金份額持有人數(shù)量不滿二百人或者基金資產(chǎn)凈值低于五千萬元情形的，基金管理人應(yīng)當(dāng)在定期報(bào)告中予以披露；連續(xù)六十個(gè)工作日出現(xiàn)前述情形的，基金合同應(yīng)當(dāng)終止，并按照基金合同的約定程序進(jìn)行清算，且無需召開基金份額持有人大會(huì)。 法律法規(guī)另有規(guī)定時(shí)，從其規(guī)定。
二、基金投資與凈值表現(xiàn)
（一）投資目標(biāo)與投資策略
投資目標(biāo) 通過投資于目標(biāo)ETF，緊密跟蹤標(biāo)的指數(shù)，追求跟蹤偏離度和跟蹤誤差的最小化。
投資范圍 本基金的標(biāo)的指數(shù)為上證50指數(shù)。 本基金的投資范圍為具有良好流動(dòng)性的金融工具，以目標(biāo)ETF基金份額、上證50指數(shù)的成份股及其備選成份股為主要投資對象。為更好地實(shí)現(xiàn)投資目標(biāo)，本基金也可少量投資于其他股票（非標(biāo)的指數(shù)成份股及其備選成份股，含中小板、創(chuàng)業(yè)板及其他經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)上市的股票）、存托憑證、銀行存款、債券、債券回購、權(quán)證、股指期貨、資產(chǎn)支持證券、貨幣市場工具以及法律法規(guī)或中國證監(jiān)會(huì)允許本基金投資的其他金融工具（但須符合中國證監(jiān)會(huì)的相關(guān)規(guī)定）。本基金可以根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定參與融資和轉(zhuǎn)融通證券出借業(yè)務(wù)。如法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)構(gòu)以后允許基金投資其他品種，基金管理人在履行適當(dāng)程序后，可以將其納入投資范圍?；鸬耐顿Y組合比例
為：本基金投資于目標(biāo)ETF的資產(chǎn)比例不低于基金資產(chǎn)凈值的90%；本基金每個(gè)交易日日終在扣除股指期貨合約需繳納的交易保證金后，應(yīng)當(dāng)保持不低于基金資產(chǎn)凈值5%的現(xiàn)金或到期日在一年以內(nèi)的政府債券，其中現(xiàn)金不包括結(jié)算備付金、存出保證金和應(yīng)收申購款等。如法律法規(guī)或中國證監(jiān)會(huì)變更投資品種的投資比例限制，基金管理人在履行適當(dāng)程序后，可以調(diào)整上述投資品種的投資比例。
主要投資策略 本基金為目標(biāo)ETF 的聯(lián)接基金，目標(biāo)ETF 是采用完全復(fù)制法實(shí)現(xiàn)對標(biāo)的指數(shù)緊密跟蹤的全被動(dòng)指數(shù)基金。本基金通過把全部或接近全部的基金資產(chǎn)投資于目標(biāo)ETF、標(biāo)的指數(shù)成份股和備選成份股進(jìn)行被動(dòng)式指數(shù)化投資，實(shí)現(xiàn)對業(yè)績比較基準(zhǔn)的緊密跟蹤。正常情況下，本基金投資于目標(biāo)ETF的資產(chǎn)比例不低于基金資產(chǎn)凈值的90%。本基金產(chǎn)品投資策略包括：目標(biāo)ETF投資策略、股票投資策略、債券投資策略、資產(chǎn)支持證券投資策略、參與融資及轉(zhuǎn)融通證券出借業(yè)務(wù)策略、存托憑證投資策略、其他金融工具投資策略等。
業(yè)績比較基準(zhǔn) 上證50指數(shù)收益率×95%＋銀行活期存款利率（稅后）×5%
風(fēng)險(xiǎn)收益特征 本基金為ETF聯(lián)接基金，且目標(biāo)ETF為股票型指數(shù)基金，因此本基金的預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)與預(yù)期收益高于混合型基金、債券型基金與貨幣市場基金。本基金主要通過投資于目標(biāo)ETF實(shí)現(xiàn)對標(biāo)的指數(shù)的緊密跟蹤，具有與標(biāo)的指數(shù)相似的風(fēng)險(xiǎn)收益特征。
注:詳見《天弘上證50交易型開放式指數(shù)證券投資基金聯(lián)接基金招募說明書》"基金的投資"
章節(jié)。
（二）投資組合資產(chǎn)配置圖表／區(qū)域配置圖表
（三）自基金合同生效以來／最近十年（孰短）基金每年的凈值增長率及與同期業(yè)績比較基
準(zhǔn)的比較圖
三、投資本基金涉及的費(fèi)用
（一）基金銷售相關(guān)費(fèi)用
以下費(fèi)用在申購／贖回基金過程中收取：
費(fèi)用類型 金額(M)/持有期限(N) 收費(fèi)方式/費(fèi)率 備注
申購費(fèi) M＜500萬 1.00%
500萬≤M 1000元/筆
贖回費(fèi) N＜7天 1.50%
7天≤N＜30天 0.30%
30天≤N 0.05%
注：同一交易日投資人可以多次申購本基金，申購費(fèi)率按每筆申購申請單獨(dú)計(jì)算。申購費(fèi)用
由投資人承擔(dān)，不列入基金財(cái)產(chǎn)，主要用于本基金的市場推廣、銷售、登記等各項(xiàng)費(fèi)用。
（二）基金運(yùn)作相關(guān)費(fèi)用
以下費(fèi)用將從基金資產(chǎn)中扣除：
費(fèi)用類別 收費(fèi)方式/年費(fèi)率或金額 收取方
管理費(fèi) 0.50% 基金管理人和銷售機(jī)構(gòu)
托管費(fèi) 0.10% 基金托管人
審計(jì)費(fèi)用 63,000.00 元 會(huì)計(jì)師事務(wù)所
信息披露費(fèi) 120,000.00 元 規(guī)定披露報(bào)刊
其他費(fèi)用 合同約定的其他費(fèi)用，包括律師費(fèi)、訴訟費(fèi)等。 第三方收取方
注:1、本基金基金財(cái)產(chǎn)中投資于目標(biāo)ETF的部分不收取管理費(fèi)和托管費(fèi)。
2、本基金交易證券、基金等產(chǎn)生的費(fèi)用和稅負(fù)，按實(shí)際發(fā)生額從基金資產(chǎn)扣除。
3、審計(jì)費(fèi)用、信息披露費(fèi)為基金整體承擔(dān)費(fèi)用，非單個(gè)份額類別費(fèi)用，且年金額為預(yù)估值，
最終實(shí)際金額以基金定期報(bào)告披露為準(zhǔn)。
（三）基金運(yùn)作綜合費(fèi)用測算
若投資者申購本基金份額，在持有期間，投資者需支出的運(yùn)作費(fèi)率如下表：
基金運(yùn)作綜合費(fèi)率（年化）
0.62%
注:基金管理費(fèi)率、托管費(fèi)率為基金現(xiàn)行費(fèi)率，其他運(yùn)作費(fèi)用以最近一次基金年報(bào)披露的相關(guān)
數(shù)據(jù)為基準(zhǔn)測算。
四、風(fēng)險(xiǎn)揭示與重要提示
（一）風(fēng)險(xiǎn)揭示
本基金不提供任何保證。投資者可能損失本金。
投資有風(fēng)險(xiǎn)，投資者購買基金時(shí)應(yīng)認(rèn)真閱讀本基金的《招募說明書》等銷售文件。
1.本基金特有風(fēng)險(xiǎn)：
（1）投資于目標(biāo)ETF基金帶來的風(fēng)險(xiǎn)：由于主要投資于目標(biāo)ETF，在多數(shù)情況下將維持較
高的目標(biāo)ETF投資比例，基金凈值可能會(huì)隨目標(biāo)ETF的凈值波動(dòng)而波動(dòng)，目標(biāo)ETF的相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)可
能直接或間接成為本基金的風(fēng)險(xiǎn)。所以本基金會(huì)面臨諸如目標(biāo)ETF的管理風(fēng)險(xiǎn)與操作風(fēng)險(xiǎn)、目
標(biāo)ETF基金份額二級市場交易價(jià)格折溢價(jià)的風(fēng)險(xiǎn)、目標(biāo)ETF的技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)等風(fēng)險(xiǎn)。
（2）跟蹤偏離風(fēng)險(xiǎn)：本基金主要投資于目標(biāo)ETF基金份額，追求跟蹤標(biāo)的指數(shù)，獲得與指
數(shù)收益相似的回報(bào)。以下因素可能會(huì)影響到基金的投資組合與跟蹤基準(zhǔn)之間產(chǎn)生偏離：
1）目標(biāo)ETF與標(biāo)的指數(shù)的偏離。
2）基金買賣目標(biāo)ETF時(shí)所產(chǎn)生的價(jià)格差異、交易成本和交易沖擊。
3）基金調(diào)整資產(chǎn)配置結(jié)構(gòu)時(shí)所產(chǎn)生的跟蹤誤差。
4）基金申購、贖回因素所產(chǎn)生的跟蹤誤差。
5）基金現(xiàn)金資產(chǎn)拖累所產(chǎn)生的跟蹤誤差。
6）基金的管理費(fèi)和托管費(fèi)所產(chǎn)生的跟蹤誤差。
7）其他因素所產(chǎn)生的偏差。
（3）與目標(biāo)ETF業(yè)績差異的風(fēng)險(xiǎn)：本基金為目標(biāo)ETF的聯(lián)接基金，但由于投資方法、交易
方式等方面與目標(biāo)ETF不同，本基金的業(yè)績表現(xiàn)與目標(biāo)ETF的業(yè)績表現(xiàn)可能出現(xiàn)差異。
（4）其他投資于目標(biāo)ETF的風(fēng)險(xiǎn)：如目標(biāo)ETF參考IOPV決策和IOPV計(jì)算錯(cuò)誤的風(fēng)險(xiǎn)、目標(biāo)
ETF退市風(fēng)險(xiǎn)、申購贖回失敗風(fēng)險(xiǎn)等等。
（5）標(biāo)的指數(shù)風(fēng)險(xiǎn)：即編制方法可能導(dǎo)致標(biāo)的指數(shù)的表現(xiàn)與總體市場表現(xiàn)的差異，此外
因標(biāo)的指數(shù)編制方法的不成熟也可能導(dǎo)致指數(shù)調(diào)整較大，增加基金投資成本，并有可能因此而
增加跟蹤誤差，影響投資收益。
（6）標(biāo)的指數(shù)波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)：標(biāo)的指數(shù)成份股的價(jià)格可能受到政治因素、經(jīng)濟(jì)因素、上市
公司經(jīng)營狀況、投資者心理和交易制度等各種因素的影響而波動(dòng)，導(dǎo)致指數(shù)波動(dòng)，從而使基金
收益水平發(fā)生變化，產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。
（7）標(biāo)的指數(shù)回報(bào)與股票市場平均回報(bào)偏離的風(fēng)險(xiǎn)：標(biāo)的指數(shù)并不能完全代表整個(gè)股票
市場。標(biāo)的指數(shù)成份股的平均回報(bào)率與整個(gè)股票市場的平均回報(bào)率可能存在偏離。
（8）基金投資組合回報(bào)與標(biāo)的指數(shù)回報(bào)偏離的風(fēng)險(xiǎn)：由于基金投資過程中的證券交易成
本、基金管理費(fèi)和托管費(fèi)的存在以及其它因素，使基金投資組合與標(biāo)的指數(shù)產(chǎn)生跟蹤偏離度與
跟蹤誤差。
（9）跟蹤誤差控制未達(dá)約定目標(biāo)的風(fēng)險(xiǎn)：本基金力爭控制本基金的份額凈值與業(yè)績比較
基準(zhǔn)的收益率日均跟蹤偏離度的絕對值不超過0.35%，年跟蹤誤差不超過4%，但因標(biāo)的指數(shù)編
制規(guī)則調(diào)整或其他因素可能導(dǎo)致跟蹤誤差超過上述范圍，本基金凈值表現(xiàn)與指數(shù)價(jià)格走勢可能
發(fā)生較大偏離。
（10）成份股停牌的風(fēng)險(xiǎn)。標(biāo)的指數(shù)成份股可能因各種原因臨時(shí)或長期停牌，發(fā)生成份股
停牌時(shí)可能面臨如下風(fēng)險(xiǎn)：
1）基金可能因無法及時(shí)調(diào)整投資組合而導(dǎo)致跟蹤偏離度和跟蹤誤差擴(kuò)大。
2）在極端情況下，標(biāo)的指數(shù)成份股可能大面積停牌，基金可能無法及時(shí)賣出成份股以獲
取足額的符合要求的贖回款項(xiàng)，由此基金管理人可能設(shè)置較低的贖回份額上限或者采取暫停贖
回的措施，投資者將面臨無法贖回全部或部分基金份額的風(fēng)險(xiǎn)。
（11）成份股退市的風(fēng)險(xiǎn)：標(biāo)的指數(shù)成份股發(fā)生明顯負(fù)面事件面臨退市風(fēng)險(xiǎn)，且指數(shù)編制
機(jī)構(gòu)暫未作出調(diào)整的，基金管理人將按照基金份額持有人利益優(yōu)先的原則，綜合考慮成份股的
退市風(fēng)險(xiǎn)、其在指數(shù)中的權(quán)重以及對跟蹤誤差的影響，據(jù)此制定成份股替代策略，并對投資組
合進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整。
（12）指數(shù)編制機(jī)構(gòu)停止服務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)：本基金的標(biāo)的指數(shù)由指數(shù)編制機(jī)構(gòu)發(fā)布并管理和維
護(hù)，未來指數(shù)編制機(jī)構(gòu)可能由于各種原因停止對指數(shù)的管理和維護(hù)，本基金將根據(jù)基金合同的
約定自該情形發(fā)生之日起十個(gè)工作日向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)告并提出解決方案，如更換基金標(biāo)的指數(shù)、
轉(zhuǎn)換運(yùn)作方式、與其他基金合并或者終止基金合同等，并在6個(gè)月內(nèi)召集基金份額持有人大會(huì)
進(jìn)行表決，基金份額持有人大會(huì)未成功召開或就上述事項(xiàng)表決未通過的，基金合同終止，但基
金合同另有約定的除外。投資人將面臨更換基金標(biāo)的指數(shù)、轉(zhuǎn)換運(yùn)作方式、與其他基金合并或
者終止基金合同等風(fēng)險(xiǎn)。自指數(shù)編制機(jī)構(gòu)停止標(biāo)的指數(shù)的編制及發(fā)布至解決方案確定并實(shí)施前，
基金管理人應(yīng)按照指數(shù)編制機(jī)構(gòu)提供的最近一個(gè)交易日的指數(shù)信息遵循基金份額持有人利益
優(yōu)先原則維持基金投資運(yùn)作，該期間由于標(biāo)的指數(shù)不再更新等原因可能導(dǎo)致指數(shù)表現(xiàn)與相關(guān)市
場表現(xiàn)存在差異，影響投資收益。
（13）標(biāo)的指數(shù)變更的風(fēng)險(xiǎn)：盡管可能性很小，但根據(jù)基金合同規(guī)定，如果指數(shù)編制單位
變更或停止該指數(shù)的編制及發(fā)布、或由于指數(shù)編制方法等重大變更導(dǎo)致該指數(shù)不宜繼續(xù)作為標(biāo)
的指數(shù)，或證券市場有其他代表性更強(qiáng)、更適合投資的指數(shù)推出時(shí)，本基金管理人可以依據(jù)維
護(hù)投資者合法權(quán)益的原則，在履行適當(dāng)程序后變更本基金的標(biāo)的指數(shù)?；谠瓨?biāo)的指數(shù)的投資
政策將會(huì)改變，投資組合將隨之調(diào)整，基金的收益風(fēng)險(xiǎn)特征將與新的標(biāo)的指數(shù)保持一致，投資
者須承擔(dān)此項(xiàng)調(diào)整帶來的風(fēng)險(xiǎn)與成本。
（14）基金合同生效后，連續(xù)六十個(gè)工作日出現(xiàn)基金份額持有人數(shù)量不滿200人或者基金
資產(chǎn)凈值低于5000萬元情形的，本基金將根據(jù)基金合同的約定進(jìn)行基金財(cái)產(chǎn)清算并終止，而無
需召開基金份額持有人大會(huì)。因此，基金份額持有人還有可能面臨基金合同自動(dòng)終止的風(fēng)險(xiǎn)。
2.其他風(fēng)險(xiǎn)：市場風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、股指期貨投資風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、管理風(fēng)
險(xiǎn)、合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)、存托憑證投資風(fēng)險(xiǎn)、其它風(fēng)險(xiǎn)。
（二）重要提示
中國證監(jiān)會(huì)對本基金募集的注冊/核準(zhǔn)，并不表明其對本基金的價(jià)值和收益作出實(shí)質(zhì)性判
斷或保證，也不表明投資于本基金沒有風(fēng)險(xiǎn)。
基金管理人依照恪盡職守、誠實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理和運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)，但不保證
基金一定盈利，也不保證最低收益。
基金投資者自依基金合同取得基金份額，即成為基金份額持有人和基金合同的當(dāng)事人。
基金產(chǎn)品資料概要信息發(fā)生重大變更的，基金管理人將在三個(gè)工作日內(nèi)更新，其他信息
發(fā)生變更的，基金管理人每年更新一次。因此本文件內(nèi)容相比基金的實(shí)際情況可能存在一定的
滯后，如需及時(shí)、準(zhǔn)確獲取基金的相關(guān)信息，敬請同時(shí)關(guān)注基金管理人發(fā)布的相關(guān)臨時(shí)公告等。
五、其他資料查詢方式
以下資料詳見天弘基金管理有限公司官方網(wǎng)站［www.thfund.com.cn］［客服電話：
95046］
●《天弘上證50交易型開放式指數(shù)證券投資基金聯(lián)接基金基金合同》
《天弘上證50交易型開放式指數(shù)證券投資基金聯(lián)接基金托管協(xié)議》
《天弘上證50交易型開放式指數(shù)證券投資基金聯(lián)接基金招募說明書》
●定期報(bào)告，包括基金季度報(bào)告、中期報(bào)告和年度報(bào)告
●基金份額凈值
●基金銷售機(jī)構(gòu)及聯(lián)系方式
●其他重要資料
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